GDX: Covered Call [+closed+]

Die gute IVR und das bullishe Umfeld im Goldsektor wird genutzt um einen covered Call auf den Goldminen-ETF GDX zu eröffnen. Der short 22er Call bringt 40USD Prämie und läuft noch 30 Tage. Eine Notfall-Stop Order für den GDX liegt in der Handelsplattform, aber der Plan wäre natürlich bei Bedarf den Call nach unten nachzurollen. Im einfachsten Fall setzt sich der Aufwärtstrend fort. In letzter Zeit hat der GDX den Gold-ETF GLD outperformed. Der Trade hat etwas über 200USD Gewinnpotenzial, der Einstieg erfolgt bei 20.19USD.

Update 1.4.2016: Der Call wird auf einen 19er itm gerollt da es heute deutlich nach Süden geht. Die Position hat nun erheblichen Puffer falls der Verkaufsdruck anhält, der Zeitwert beträgt noch immer über 70USD. Im 22er Call werden 11USD Gewinn realisiert.

Update 18.5.2016: Ich habe den Eintrag übersehen da ich den Trade schon in meinem Channel erklärt habe. Und zwar habe ich mich verrechnet bzw hatte einen Denkfehler. Daher habe ich den ETF zum Optionsverfall weg-callen lassen und den Minigewinn von 11USD realisiert.

CAD: short put 0.71 [+closed+]

Heute wird ein etwas kürzer laufender short put im CAD verkauft mit einer RLZ von nurmehr 43 Tagen. Die Prämie beträgt 110USD bei einem 0.08er Delta. Wie immer wird bei Bedarf rasch adjustiert. Der Rücksetzer ist für mich ausreichend (RSI<50) und die IV weiterhin recht gut mit 66%. Auch saisonal gibt es tendenziell Rückenwind.

Update 31.3.2016: Der CAD hat sich optimal entwickelt und somit kann der Trade noch nur 1 Woche mit 86USD Gewinn beendet werden. Mal sehen, vielleicht ergeben sich demnächst wieder Rücksetzer um weitere puts zu verkaufen..

NGM16: Short call 2.8 [+closed+]

Heute wird in die schon angelaufene Erholung ein 2.8er Call verkauft mit Verfall am 25.Mai und einer RLZ von 71 Tagen. Eine kürzere Laufzeit ist zwar auch attraktiv, mir aber einfach trotz noch besserer Liquidität zu gefährlich. Da gehe ich lieber einfach noch weiter weg damit die Position im Falle einer schärferen Bewegung nicht sofort adjustiert werden muss. Vor allem der Wochentrend gefällt mir, dieser schaut letztlich nach unten und es deutet nicht wirklich etwas auf eine mögliche Kaufpanik hin. Jedenfalls könnte ich im Falle eines Falles eingreifen, entweder im selben Monat oder eben nach hinten rollen. Die Saisonalität spricht eher für eine Beruhigung. Einziger Negativpunkt ist der ziemlich heiß gelaufene Monatschart. Der Fill kommt für 160USD, ich bin neugierig wohin die Reise nun geht.

Update 6.4.2016: Der Call wird nach rund 3 Wochen automatisch mit 126USD Gewinn zurückgekauft, es gab hier nie etwas zu tun.

ZBM16: Short Strangle 153/177 -> roll down [+closed+]

Heute wird noch eine fremde Tradinganregung adaptiert wobei für mich die Bonds schon länger verlockend sind und die IVR bei der heutigen Auswertung wirder über 40% lag. Trotz hoher Liquidität merkt man dass es ein sehr teurer Markt ist für ein kleineres Konto. Der kleinste Tick bei den Optionspreisen beträgt über 15USD. Ich bin auch hier wieder bereit eine etwas kürzere Laufzeit zu akzeptieren und zwar 44 Tage mit Aprilverfall. Die Deltas liegen bei 0.05, der Trade ist im Gesamten neutral und bringt über 300USD ein. Vorteilhaft finde ich die Möglichkeit des Rollens nach hinten falls dies notwendig wird. Insgesamt ist die Signallage "indifferent", also eine gute Ausgangslage für eine neutrale Position.

Update 11.3.2016: Da die Deltas stark auseinander gehen wird nach unten gerollt auf 151/ 172 und ein kleiner Rollverlust akzeptiert. Zur Feier des Tages hab ich die Adjustierung im aktuellen Video meines Channels live durchgeführt. ( https://youtu.be/jq2-Ppj_IoQ )

Update 29.3.2016: Der put wurde gestern automatisch mit Gewinn zurückgekauft, der Call wird weiter behalten.

Update #2 29.3.2016: Der Call wird heute mit 4USD Verlust zurückgekauft und dafür gibt es mehrere Gründe. Das Delta ist nun weiter angestiegen bei einer wirklich extrem kurzen Restlaufzeit. Die Gesamtprämie war rund 300USD und der Trade kann mit 77USD Gewinn beendet werden. Klar, es wäre nett, aus dem Call noch was rauszuholen, aber 77USD Gewinn nach Adjustierung sind in Wahrheit sehr zufriedenstellend. Letztlich ist es auch so dass ich mich nichtmehr wohl fühlen würde mit dem Call. Die Bonds sind nicht zu unterschätzen, zumal wir auf Wochensicht einen Aufwärtstrend haben. Einen put dagegensetzen will ich nicht, da ja auch die IVR deutlich zurückgekommen ist. Also lautet die Devise diesmal: Gewinn mitnehmen und freuen ;-)

GLD: Short Strangle #2 110/135 [+closed+]

Da auch aus Risikogesichtspunkten noch Platz für eine zweite GLD Position vorhanden ist, wird heute noch ein Strangle verkauft zur aktuell laufenden Position, allerdings mit einer etwas längeren Laufzeit von 72 Tagen. Mit den kürzeren Laufzeiten werde ich nicht so recht glücklich und ich bin bereit diese Position einfach etwas länger zu halten. auch eine Adjustierung sollte wegen der hohen Liquidität gut möglich sein. Die gesamte Position ist quasi deltaneutral und bring über 160USD ein. Die Strikes liegen bei 110 und 135. 

Update 21.3.2016: Der Strangle wird nach nur 12 Tagen mit 74USD Gewinn zurückgekauft.

GBP: Short call 1.50 [-closed-]

Derartige Chancen will ich mir nicht entgehen lassen. Hier im Cable stimmt für mich so ziemlich alles was ich gerne habe um einen Call zu verlaufen. Es könnte zwar Bewegung reinkommen da in 2 Tagen die Märzoptionen verfallen, aber das dürfte die Maioptionen mit 65 Tagen RLZ nicht sonderlich beeindrucken. Mal sehen, es kann ja locker gerollt werden und die IV ist weiterhin sehr attraktiv.

Update 8.3.2016: Der Call wir gestern Abend in den Juni gerollt auf einen 1.525er Strike und ein Zwischenverlust von 73USD realisiert. Der neue Call hat ein 0,09er Delta und bringt über 200USD ein. Nun heisst es abwarten ob der Trend tatsächlich komplett dreht oder nicht!

Update 17.3.2016: Es riecht nun langsam nach Fehlausbruch aber was weiß man schon! Es wird nochmal ganz entspannt nach oben gerollt auf einen 1.555er und ein 1.33er put dagegengeschrieben. Der Rollverlust beträgt diesmal -60USD. Die Strikes sind so weit entfernt dass ich eine Darstellung auf barchart.com gar nicht hinbekomme.. ;-)

Update 22.3.2016: Ein easy-trade sieht definitiv anders aus! Ich bleib dran und entscheide mich für eine nochmalige und höchstwahrscheinlich letzte Adjustierung indem auf einen 1.515er/1.305er Strangle gerollt wird. Es geht nun nurmehr darum den Verlust möglich auf Null zu drücken.

Update 10.4.2016: Hier der link wie die Position aktuell aussieht:
https://www.youtube.com/watch?v=wqZ1WZPwzw8

Update 19.4.2016: Der put wurde heute automatisch mit 146USD Gewinn zurückgekauft, der call wird von mir weiterhin gehalten. Es sieht aktuell so aus als würde ich die Position in trockene Tücher bekommen!

Update 26.4.2016: Nach langer Zeit erfolgt der endgültige Exit aus dem Trade. Es war zwar letztlich kein "Angeber-Trade", aber der Verlust bleibt mit -105USD sehr überschaubar. Es dürfte wohl noch zur Seite gehen, aber es macht für mich keinen Sinn mehr, es nun drauf ankommen zu lassen, in diesem Trade vielleicht doch noch einen gröberen Verlust einzufahren. Der Call kann heute noch zum Ausgangspreis zurückgekauft werden.

VIX: put Calender -23/+24p [-closed-]

Da sich ein Entry anbietet wird ein put Calender Spread eröffnet. Um diesen Trade zu verstehen muss man schon ein fortgeschrittenes Verständnis mitbringen hinsichtlich der VIX futures und der TSK. Vielleicht ist die Restlaufzeit des 23er short ITM put zu kurz für den Trade, aber mal sehen. Die Option hat immerhin noch 60 USD an Zeitwert eingebracht und falls die Vola doch unerwaret zurückkommt profitiert der Trade natürlich stark sofern sich der Frontmonat gegenüber dem Folgemonat verteuert. Vielleicht erkläre ich es nochmal in meinem Channel falls ich Zeit habe.

Update 15.3.2016: Der Frontmonat verfällt heute, weshalb gestern der Trade beendet wurde. Da sich der Abstand von 1. und 2. Monat der VIX Futures ausgeweitet hat, wurde ein Verlust von 88USD realisiert. So ein Hedge-Trade macht natürlich nur dann Sinn wenn es wenigstens eine Position im Depot gibt die bullish ist und von einer weiteren Markterholung dann profitiert (wie in meinem realen Konto dies der Fall ist). 

VIX: Zeit zum Hedgen?

Die TSK (Terminstrukturkurve) auf die VIX-futures ermöglicht aktuell einen Einstieg in einen Hedge-Trade. Da ich momentan nicht viel zum Absichern habe überlege ich mir short put(s) auf liquide Aktien ins Depot zu holen beim nächsten Rücksetzer. Ich werde wohl wieder auf den attraktiven put Calendar Spread zurückgreifen der nicht so gebührenlastig ist wie ein synthetischer Hedge und immer dann gewinnt wenn sich der Abstand zwischen dem 1. und dem 2. Future verkleinert. Allerdings läuft der 1. Future nurmehr weniger als 2 Wochen bis zum Verfall, daher werde ich mir das in Ruhe ansehen. Viele Ampeln haben auf grün gedreht, ich bin neugierig ob die Erholung weitergeht oder der nächste Selloff schon an der nächsten Ecke lauert.